Что такое Uniswap?

[MasikLS]

Продолжаем знакомство с топовыми проектами из мира крипты и сегодня поговорим о Uniswap (UNI).

История​

Проект был основан 2 ноября 2018 года бывшим инженером-механиком Siemens Хайденом Адамсом. В августе 2018 года Хайден получил грант в размере $100 000 от Ethereum Foundation и первая версия протокола была запущена уже в ноябре. Протокол был не безупречен и в мае 2020 был обновлен до второй версии, чему сильно поспособствовало привлечение инвестиций в размере $1 млн. от Paradigm в 2019 году.

Это позволило выйти на абсолютно новый уровень торговли и в августе 2020 году проект привлек очередное финансирование, на этот раз в размере $11 млн. от таких инвесторов, как Andreessen Horowitz, USV, Version One, Variant, Parafi Capital, SV Angel, A.Capital и все того же Paradigm. Эти средства должны были пойти на привлечение новых членов команды и обновления протокола до версии три, что и произошло в мае 2021 года. Такая вот краткая история проекта, а теперь давайте разберемся подробнее для чего нужен Uniswap и как он работает.

Что такое Uniswap?​

Uniswap - это децентрализованная биржа (DEX) на Ethereum которая позволяет осуществлять обмен активов при этом не храня ваши средства. Uniswap в отличии от традиционных централизованных бирж (CEX) которые просили пройти KYC, хранить средства на кошельках биржи всего этого не требовал всю что было нужно это иметь ETH для комиссий и собственно средства для торговли, после подключится через кошелек и можно свободно торговать активами которые после обмена сразу приходят на этот кошелек. Очень удобно и просто.

Еще одним новшеством было использование АММ для расчёта стоимости на активы, именно Uniswap популяризовал АММ на основе постоянного значения цены, который работает по формуле x * y = k подробнее про этот и другие АММ можно узнать в статье.

Что такое Uniswap V1?​

Uniswap V1 - первая версия протокола запущенная в ноябре 2018 года. Если оценивать её по меркам 2022 года то тут не было ничего особенного, но по меркам 2018 это был прорыв. Эта версия обладал такими особенностями:

• Добавить поддержку любого ERC-20 токена с помощь фабрики Uniswap.
• Размещение ERC-20 в пулах ликвидности в паре с ETH.
• Присоединяться к пулам и получать комиссию.
• Обменивать любой ERC-20 на другие ERC-20.
• Обеспечивал самую низкую комиссию среди DEX.
• Поддержка частных и пользовательских обменов.
• Реализация внешнего интерфейса с открытым исходным кодом, а также оптимизация под мобильное устройство.
• Смарт-контракты написанные на Vyper.

Что такое Uniswap V2?​

Вторая версия протокола запущенная в мае 2020 года претерпевшая ряд изменений по сравнению со своим предшественником. V2 сильно расширил функционал, а также изменился технически:

• Появилась возможность создавать пулы ликвидности разных токенов ERC-20, в прошлой версии их можно было создавать только с ETH.
• Подключение оракулов для отслеживания цены на активы, по словам команды в V1 были с этим проблемы.
• Внедрение флэш-свопов.
• Включение комиссий за пользование протоколом, для развития экосистемы.

Что такое Uniswap V3?​

Третья и на данный момент последняя версия протокола запущенная в мае 2021 года, которая подняла Uniswap на абсолютно другой уровень. Было введено две основные функции:

• Поставщики ликвидности могут выбирать диапазон в котором они хотят предоставлять ликвидность. Например для пула ETH/FRAX, вы можете предоставить 30% ликвидности в ценовом диапазоне $1 500-$1 000, а остальные 70% в ценовом диапазоне $900-$600.
• Три варианта комиссий в пуле ликвидности - 0,05%, 0,3% и 1%.

Как мы видим Uniswap V3 делает акцент на капиталоэффективность и реализует это с помощью концепции концентрированной ликвидности, что несомненно привлекает новых пользователей.

Что такое токен UNI?​

UNI - токен управление платформой, который дает право голоса в том как работает протокол, какие комиссии платятся пользователями, управление казначейством, список по умолчанию, uniswap.eth ENS имя и токены ликвидности SOCKS.

Токен был запущен в сентябре 2020 года но вместо привычного токенсейла командой было принято решение вознаградить всех пользователей которые взаимодействовали с протоколом до 1 сентября разослав им по 400 UNI, в дальнейшем такой формат раздачи стал очень популярным и получил название ретродроп.

Что общее между Uniswap и SushiSwap?​

Uniswap совершил прорыв в области DeFi и многие начали создавать похожие или идентичные продукты пытаясь повторить их успех. Одним из таких проектов был SushiSwap который по сути ничем не отличался кроме того, что имел собственный токен Sushi и предлагал большое вознаграждение за размещение ликвидности на платформе. Таким образом многие пользователе изымали свою ликвидность с Uniswap и перемещали её на SushiSwap - это получило название вампирская атака. Но успех был не долгим, как только награды сократились SushiSwap начал терять былую популярность, а посли запуска токена UNI знамя первенства вернулось к Uniswap.

Как дела у Uniswap сейчас?​

На данный момент Uniswap является второй компанией в категории DEX по TVL уступая только Curve и то совсем немного, но учитывая то факт, что Uniswap поддерживает в два раза меньше сетей не исключено, что бразды лидера перейдут к ним. Сейчас TVL составляет 5,66 млрд. это почти в два раза меньше от пиковых значений в ноябре 2021 года.

Проектом в 2021 году добавлена поддержка таких сетей как Arbitrum и Optimistic Ethereum и Polygon.

Также из интересного это то, что весной 2022 года Uniswap сформировали фонд Uniswap Labs Ventures для инвестирования в Web3 продукты.

Последне, что хочу упомянуть - Uniswap ведет переговоры с протоколами кредитования о даче займов под залог NFT.

Итог​

Uniswap - это топ DEX который имеет огромное количество пользователей и будет развивать в дальнейшем, лично у меня это не вызывает ни каких сомнений.

Спасибо за внимание!